- 公司的财务报表是用来提供给内部管理者和外部的投资者、债权人以及监督机构使用分析的。
- 管理层对财务报表的分析主要用于公司的各个方面。管理层通过取得具体的，特殊用途的报告来帮助他们做出正确的决策。
- 公司外部人员将公司作为一个整体的基础上来分析财务报表。他们必须依靠通用的财务报表。
- 财务报表分析用到各种分析工具和技术，还会用到其他一些数据来获取有用的信息。
- 这个信息表明用来评估公司过去的表现和目前的财务状况的数据和趋势之间的关系是显著的。
- 信息对于预测是非常有用的，可能直接影响许多财务报表使用者做出决定。
- 现在的和潜在的公司投资者使用这些信息来评估公司的盈利能力。
- 外部人员和长期债权人对的公司的偿付能力很关注，从而使用信息预测公司的偿付能力。
- 发布的财务报告是财务信息的来源之一。发布的报告包括财务报表，报表附注说明，给股东的信，独立的会计师报告，管理层的讨论和分析（MDA）。
- 政府报告是财务信息的另一来源，包括10-K表格10-Q表格，以及表格8-K。这些报告可向公众收取少量费用。
- 金融服务信息，商业出版物，报纸和期刊提供有意义的金融信息给外部用户。穆迪投资者服务公司，标准普尔，邓白氏公司;罗伯特·莫里斯都提供了有用的行业资讯。商业出版物，如华尔街日报“，”福布斯“，也报告行业金融新闻。
- 水平分析是在比较报表中的美元变动或变动百分比计算项目的总数。使用这种分析可以帮助检测公司的业绩和突出的趋势变化。
- 垂直分析是对一个单一的财务报表的一项研究，每个项目被表示为一个一个显着总数的百分比。使用这种分析方法来分析分析损益表数据特别有用例如作为商品出售的销售百分比或者销售毛利率。
- 趋势分析法是将各期的数据与基期年的进行比较。分析计算方法是：
（a）选择基准年或基准期。
（b）将出现在基准年的财务报表各项目的金额给以100％的权重。
（c）将各期的数据除以基期数据，得到一个百分比，再乘以100则是结果。
趋势分析表明公司正在发生一些变化，并且表明了这些变化的方向。
- 流动性比率表明公司的短期债务的支付能力。这些比率包括：（1）目前营运资金比率；（2）速动比率（快速）；（3）现金流量比率；（4）应收账款周转率；（5）应收账款周转期；（6）存货周转率；（7）总资产周转率。
- 权益或长期偿债能力比率显示公司在债务和股权融资之间的关系。这些比率包括：（1）权益乘数（股东权益）和（2）股东权益与负债比率。
- 盈利能力测试是公司的经营成功的一项重要举措。这些测试包括：（1）经营性资产的回报率，（2）净销售收入，（3）纯收入平均普通股股东股权，（4）现金利润，（5）普通股每股收益（6）利息保障倍数，（7）优先股股息收入的比例。
- 市场测试可以帮助投资者和潜在投资者评估各种股票的相对优点。这些测试包括：（1）普通股收益率，（2）市盈率，（3）普通股股息，（4）普通股的派息比率，（5）优先股的股息收益率，（6）每股普通股现金流。
对于所有的流动性，长期偿债能力，盈利能力和市场测试比率的一个完整的总结和图形描述，请参阅圖表 17.3和圖表 17.4。
- 需要比较数据：分析师必须确保他们的比较是有效的，特别是在比较不同时期或不同的公司的项目的数据时。
- 外部因素的影响：一个独立的重要事件，如意外配售的产品在市场上出现竞争对手，可能会影响财务报表的分析。还有一些一般业务条件，必须考虑到可能出现的季节性的业务性质，因为这些因素均可能对财务报表产生影响。
- 通货膨胀的影响：由于财务报表不能显示通货膨胀的影响，因此必须确保项目都是能够比较的，也就是说已经考虑了通货膨胀的影响。
- 需要比较的标准：在财务报表分析中，比较不同的行业会有不同的标准，必须了解特定行业的知识和财务分析的特点。
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